El Auge Sin Precedentes de la Inteligencia Artificial

Fuente:  Meeker, M., Simons, J., Chae, D., y Krey, A. (2025). Trends – Artificial Intelligence. BOND. Mayo. https://www.bondcap.com/report/pdf/trends_artificial_intelligence.pdf

1. I. Crecimiento y Adopción Sin Precedentes de la IA

   Las fuentes enfatizan que el mundo está experimentando cambios a «ritmos sin precedentes», impulsados principalmente por la «innovación/transición tecnológica rápida y transformadora» en IA.

   1. A. Crecimiento Acelerado de Usuarios y Uso

      Crecimiento de Usuarios, Uso y Gasto de Capital (CapEx) en IA = Sin Precedentes: El crecimiento en usuarios, uso y gasto de capital (CapEx) en IA se describe como «sin precedentes».

      • Adopción Rápida por los Usuarios: Los ciclos de adopción de IA están aumentando a un ritmo acelerado, con el tiempo necesario para alcanzar el 50% de penetración en hogares siendo «Cada Ciclo Aumenta en Aproximadamente la Mitad del Tiempo… La IA sigue este patrón». Por ejemplo, ChatGPT alcanzó 1 millón de usuarios en solo 5 días, mucho más rápido que el iPhone (74 días) o el Ford Model T (~2,500 días).
      • Base de Usuarios Masiva en Grandes Modelos de Lenguaje (LLM): Los principales LLM estadounidenses, como ChatGPT, han experimentado un crecimiento explosivo. La aplicación móvil de ChatGPT alcanzó «530 millones de usuarios mensuales en veintitrés meses», demostrando un «crecimiento global como nunca antes habíamos visto». Su base de usuarios es global, con India (13.5%), Estados Unidos (8.9%), Indonesia (5.7%) y Brasil (5.4%) entre los principales países.
      • Crecimiento en Mercados Emergentes: La aplicación móvil DeepSeek, otro LLM, alcanzó «54 millones de usuarios mensuales en cuatro meses», con un crecimiento concentrado en China (33.9%) y Rusia (9.2%), lo que indica una huella global en aumento para la IA.
      • Adopción Regional Amplia: Los usuarios de aplicaciones LLM líderes con sede en EE.UU. están distribuidos globalmente, con un crecimiento notable en Asia Oriental y Pacífico (34%), Asia Meridional (27%) y América Latina y Caribe (19%) entre agosto de 2023 y abril de 2025.
      • Crecimiento del Internet Impulsado por IA: «El crecimiento global de usuarios de internet impulsado por IA desde el principio = un crecimiento como nunca antes habíamos visto». La penetración global de internet ha pasado del 16% en 2005 al 68% en 2024, con un crecimiento anual acelerado.

   2. B. Avances Tecnológicos Compuestos

      Tecnología Compuesta Durante Más de Cinco Décadas = Mejor + Más Rápido + Más Barato → Más: Esto destaca una tendencia a largo plazo de mejoras tecnológicas que conducen a una mayor adopción y capacidades incrementadas.

      • Crecimiento Exponencial en Computación: Los ciclos computacionales han experimentado un crecimiento exponencial, pasando de las computadoras centrales (~1 millón de unidades) en la década de 1960 a la «era de la IA» con «decenas de miles de millones de unidades» previstas para la década de 2030.
      • Datos y Capacidad Computacional Masivos para Modelos de IA:
        • Datos para Entrenar Modelos de IA: «Crecimiento Anual del 260% Durante Quince Años… Datos para Entrenar Modelos de IA». El tamaño del conjunto de datos de entrenamiento para modelos clave de IA (número de palabras) ha crecido a un ritmo asombroso del 260% anual.
        • Capacidad Computacional para Entrenar Modelos de IA: «Crecimiento Anual del 360% Durante Quince Años… Capacidad Computacional para Entrenar Modelos de IA». De manera similar, la potencia computacional (FLOPs) utilizada para entrenar modelos de IA ha crecido al 360% anual.
        • Tamaño del Conjunto de Datos de Entrenamiento de Modelos de IA (Tokens): Ha mostrado un «Crecimiento Anual del 250% Durante Quince Años».
      • Costos de TI en Descenso: Este crecimiento exponencial en potencia computacional y uso está respaldado por el «perpetuo hallazgo tecnológico»: «Los precios bajan + el rendimiento sube». El Índice de Precios al Consumidor de Tecnología de Información de EE.UU. ha disminuido consistentemente desde 1989.
      • Aumento en Actividad de Patentes: «Concesión de Patentes Relacionadas con la Computación, EE.UU. = Disparadas… Después de la Salida a Bolsa de Netscape (1995)… Otra Vez y Más Rápido Después del Lanzamiento Público de ChatGPT (2022)», lo que indica un aumento significativo en la innovación relacionada con la IA.

2. II. Impacto de la IA en el Trabajo y las Industrias

   La IA no solo está transformando la tecnología, sino que también está reconfigurando fundamentalmente las industrias y la naturaleza del trabajo.

   1. A. Evolución del Trabajo

      IA y Evolución del Trabajo = Real + Rápida: Esto indica un cambio tangible y acelerado en los mercados laborales debido a la IA.

      • Cambio en Puestos de Trabajo de TI en EE.UU.: Entre enero de 2018 y abril de 2025, los «Puestos de Trabajo de TI en IA» vieron un «Cambio en Ofertas de Empleo de TI en EE.UU.» del «+448%», mientras que los «Puestos de Trabajo de TI No en IA» experimentaron un «-9%» de cambio. Esto señala un cambio claro en la demanda hacia habilidades relacionadas con la IA.

   2. B. Adopción Empresarial e Industrial

      Adopción Empresarial de IA = Prioridad en Aumento: Las empresas de diversos sectores están priorizando cada vez más la integración de IA.

      • Asistente Virtual Erica de Bank of America: Ha manejado «miles de millones de interacciones», demostrando la efectividad de la IA en el servicio al cliente.
      • Byte by Yum!: Esta plataforma de gestión de restaurantes impulsada por IA optimiza operaciones para marcas como KFC, Taco Bell y Pizza Hut. En solo un año (febrero 2024 – febrero 2025), el número de restaurantes Yum! que usan al menos un producto Byte by Yum! saltó de 0 a más de 25,000.
      • Integración en Salud: Médicos únicos de Kaiser Permanente que utilizan el sistema AI Scribe y las visitas acumuladas están aumentando, indicando la adopción de la IA en documentación médica.
      • Políticas Nacionales de IA: «Las naciones están invirtiendo en infraestructura de IA como lo hicieron antes en electricidad e internet», según Jensen Huang, fundador y CEO de NVIDIA. Esto incluye «una adopción creciente de políticas soberanas de IA» con socios de NVIDIA en varios países.
      • Crecimiento Rápido en Dispositivos Médicos de IA Aprobados por la FDA: Refleja un aumento en la confianza y la integración de la IA en la atención médica.
      • Fronteras de Casos de Uso Diversos: La IA se aplica en una amplia gama de industrias, incluyendo:
        • Desarrollo y descubrimiento de medicamentos (por ejemplo, Insilico)
        • Fabricación precisa (por ejemplo, Landing AI)
        • Robótica multipropósito (por ejemplo, Figure AI)
        • Investigación científica autónoma (por ejemplo, IBM’s RoboRXN)
        • Optimización de la cadena de suministro (por ejemplo, o9 Solutions)
        • Ciberseguridad y detección de amenazas (por ejemplo, Vectra AI)
        • Educación personalizada (por ejemplo, Khanmigo)
        • Finanzas autónomas

3. III. Monetización, Inversión y Competencia en IA

   El informe destaca un complejo panorama de monetización, inversión significativa y competencia intensa.

   1. A. Desafíos y Oportunidades de Monetización

      «Es diferente esta vez»: Mientras que tradicionalmente son declaraciones empresariales arriesgadas, el informe sugiere que en IA, «realmente puede ser diferente esta vez, y los líderes podrán monetizar usuarios en el futuro gracias al volumen.»

      • Amenazas para la Monetización de IA: Un aumento en la competencia, el momentum del código abierto y el auge de China representan desafíos significativos para la monetización.
      • Altos Costos de Computación, Bajos Costos de Inferencia: «Altos costos de computación en modelos de IA / en aumento + bajos costos de inferencia por token = convergencia de rendimiento + uso por desarrolladores en aumento». Esto sugiere que aunque el entrenamiento inicial es costoso, el costo de ejecutar modelos de IA está disminuyendo, favoreciendo una adopción más amplia.
      • Ingresos vs. Gastos de Compute en OpenAI: Los ingresos estimados de OpenAI están creciendo, pero los gastos de compute también son altos, con un gasto proyectado de -$5 mil millones en 2024.
      • Nuevos Participantes y Empresas Tradicionales: El mercado está viendo tanto a nuevos participantes como a empresas tecnológicas establecidas compitiendo por la monetización de IA.

   2. B. Inversión y Gasto de Capital (CapEx)

      Gasto en CapEx – Grandes Compañías Tecnológicas = Cambio Conforme Aumenta la IA: Las grandes empresas tecnológicas están aumentando significativamente sus gastos de capital.

      • Gasto en CapEx de las Seis Principales Empresas Tecnológicas Públicas de EE.UU.: El gasto en CapEx crece al +21% anual y los datos globales al +28% anual.
      • Crecimiento de Usuarios Activos Semanales de ChatGPT: Entre 2023 y 2024, el CapEx de las Seis Principales compañías aumentó un +63%, mientras que los WAUs de ChatGPT subieron un +200%.
      • Porcentaje de CapEx sobre Ingresos: Para estas seis empresas, el CapEx pasó del 8% al 15% de los ingresos en 2024.
      • Amazon AWS: Su CapEx como porcentaje de ingresos en 2024 fue del 49%, frente al 4% en 2018, lo que refleja una expansión masiva para infraestructura de IA.
      • NVIDIA como Beneficiario Clave: El ingreso de NVIDIA en centros de datos representa el «25% y creciendo del CapEx global en centros de datos». Sus ingresos trimestrales crecieron un +78% hasta $39 mil millones año contra año, y un +28x en diez años.
      • Crecimiento de Ingresos en la Nube de Hyperscaler: Los ingresos globales de cloud de hyperscaler han crecido un +37% anual.
      • Aumento en Gasto en I+D: El gasto en investigación y desarrollo en las Seis Principales empresas tecnológicas llegó al 13% de los ingresos, frente al 9% hace diez años.
      • Generación Fuerte de Efectivo: Las Seis Principales generaron un +103% de crecimiento en efectivo durante diez años hasta $443 mil millones, aunque algunos vieron márgenes de flujo de caja libre reducirse por el aumento del CapEx.
      • Construcción de Centros de Datos: El valor de construcción de centros de datos en EE.UU. aumentó un +49% con un crecimiento anual acelerado. El consumo global de electricidad en centros de datos subió un 3x en diecinueve años.

   3. C. Competencia y Ecosistemas

      Crecimiento del Ecosistema de Desarrolladores:

      • Ecosistema de NVIDIA: +6x hasta llegar a 6 millones de desarrolladores en siete años.
      • Ecosistema de Google: +5x hasta 7 millones de desarrolladores año contra año. Google procesa «más de 480 billones de tokens al mes en nuestros productos y APIs… eso es 50 veces más» que hace un año.
      • Microsoft Azure AI Foundry: Procesó más de 100 billones de tokens este trimestre, un aumento del 5x año contra año.
      • Aumento de Modelos de IA: Hay una explosión en el número de modelos de IA de gran escala lanzados:
        • Modelos de lenguaje: +420% de aumento en modelos lanzados en dos años.
        • Modelos multimodales: +1,150% de aumento.
        • Modelos de visión: +109% de aumento año contra año.
        • Modelos de voz/audio: +367% de aumento año contra año.
        • Modelos de video: +120% de aumento año contra año.
      • Convergencia del Rendimiento de IA: «El rendimiento de los modelos de IA = converge rápidamente», lo que implica que varios modelos logran niveles similares de alto rendimiento, llevando a una «desvinculación del encierro con proveedores». Los desarrolladores están «distribuyendo sus esfuerzos en múltiples ecosistemas».
      • Auge de Empresas Impulsadas por IA en Valor de Mercado: En 2025, muchas de las empresas más valiosas cotizadas globalmente son firmas de software/IA o semiconductores/IA (por ejemplo, Microsoft, NVIDIA, Apple, Amazon, Alphabet, Meta, Tesla). La participación de EE.UU. en las 30 empresas más valiosas subió del 53% en 1995 al 83% en 2025, con empresas impulsadas por IA como nuevos entrantes.

   4. D. Ejemplos Específicos de Monetización de IA

      Ejemplos de Éxito en Monetización:

      • Anthropic: «Ingresos anualizados +20x hasta $2 mil millones en dieciocho meses.»
      • Productos de IA de Microsoft: «El negocio de IA superó una tasa anual de ingresos de $13 mil millones, un aumento del 175% año contra año.»
      • Palantir: «Clientes comerciales en EE.UU. +65% hasta 432 año contra año», con su Plataforma de Inteligencia Artificial (AIP) impulsando nuevas conversiones.
      • GitHub Copilot de Microsoft: «Más de 77,000 organizaciones… han adoptado GitHub Copilot, un aumento del 180% año contra año», generando ingresos significativos.
      • Adobe Firefly: Los usuarios han «generado más de 20 mil millones de activos» con Firefly, con usuarios activos mensuales para funciones de GenAI en Photoshop (35%) y Lightroom (30%).
      • ChatGPT Enterprise: Está ganando terreno con el «Número de Usuarios Empresariales de ChatGPT (MM)» subiendo a 2 MM en febrero de 2025.
      • Software Especializado: Empresas como Cursor AI de Anysphere y Abridge ven un rápido crecimiento en Ingresos Recurrentes Anuales (ARR) enfocándose en aplicaciones especializadas de IA en mercados fragmentados. AlphaSense en Servicios Financieros (Investigación y Análisis) pasó de ~$150 MM a ~$420 MM ARR en dos años.
      • Innovación en Chips: Las ventas de TPU de Google aumentaron un +116% hasta $8.9 mil millones año contra año, y las ventas de chips Trainium de Amazon AWS subieron un +216% hasta $3.6 mil millones, demostrando la monetización de chips personalizados para IA.
      • Supercomputadora Dojo de Tesla: Tesla está aumentando su «capacidad de entrenamiento de IA +8.5x» y explorando «Dojo también tiene el potencial de convertirse en un servicio vendible que ofreceríamos a otras empresas.»

4. IV. IA en el Mundo Físico y Nuevas Fronteras

   La influencia de la IA trasciende los dominios digitales e incursiona en aplicaciones físicas.

   1. A. Aplicaciones Físicas de la IA

      IA y Mundo Físico = Rápidos + Basados en Datos: Esto sugiere que la IA está transformando rápidamente las operaciones físicas mediante el uso de datos.

      • Vehículos Autónomos: Waymo (proveedor de taxis autónomos de Google) está ganando cuota de mercado en San Francisco frente a empresas de viaje compartido como Uber y Lyft, demostrando «que la autonomía no solo funciona, sino que funciona a gran escala en un mercado y puede ser un producto comercial viable». Las millas totalmente autónomas acumuladas por Tesla están aumentando rápidamente, con Elon Musk afirmando que Tesla es «probablemente la empresa más eficiente del mundo para la inferencia de IA».
      • Inteligencia en Vehículos (Applied Intuition): Sirve a una amplia gama de fabricantes automotrices líderes (18 en 2024, frente a 0 en 2016) en sectores automotriz, camionero, construcción y defensa, permitiendo «avances masivos en inteligencia artificial que tendrán impactos revolucionarios».
      • Defensa en EE.UU. (Anduril): Muestra un crecimiento del +2x año contra año en ingresos durante los últimos dos años en sistemas de defensa autónomos habilitados por IA.
      • Exploración Minera (KoBold Metals): Utiliza la tecnología «Machine Prospector [para combinar] conjuntos de datos nunca antes usados con datos geoquímicos, geofísicos y geológicos convencionales en modelos de asociación estadística para identificar prospectos», logrando descubrimientos significativamente mayores por dólar invertido en exploración en comparación con el promedio de la industria.
      • Modernización Agrícola (Carbon Robotics): Su sistema LaserWeeder impulsado por IA ha desmalezado «más de 230,000 acres» y ha prevenido «más de 100,000 galones de glifosato», demostrando eficiencia y beneficios ambientales.
      • Crecimiento del Internet Habilitado por Satélites: «El crecimiento de nuevos usuarios de internet = habilitado por IA + satélites». El creciente mercado de SpaceX en lanzamientos orbitales resalta el papel de la tecnología satelital en la expansión del acceso global a internet, especialmente en áreas remotas.

En resumen, las fuentes pintan un panorama de la IA como una fuerza transformadora caracterizada por un crecimiento sin precedentes en adopción de usuarios, avance tecnológico e inversión. Aunque las estrategias de monetización evolucionan y la competencia es intensa, el profundo impacto de la IA en industrias, trabajo y aplicaciones en el mundo físico marca un cambio fundamental en la economía y el paisaje tecnológico global.

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